在全球能源荒加速發(fā)酵的背景下，以沙特為代表的OPEC+產(chǎn)油國(guó)拒絕加速增產(chǎn)，這令能源荒壓力更嚴(yán)峻，沙特不但回應(yīng)美國(guó)稱，“美國(guó)可以自己增加石油產(chǎn)量”，而且更趁火打劫上調(diào)了12月份的出口油價(jià)，并一度宣稱“將要考慮終止石油美元協(xié)議，不用美元賣石油”，并警告稱，“美元是核心選項(xiàng)”。

一些熟悉沙特能源政策的人士對(duì)外稱，如果美國(guó)通過反壟斷OPEC法案，那么，沙特可能會(huì)將以美元以外的石油貨幣來(lái)出售石油給對(duì)應(yīng)市場(chǎng)，他們表示，美元是他們的核心選項(xiàng)，緊接著，沙特已經(jīng)在數(shù)月前與阿聯(lián)酋相關(guān)商貿(mào)中，開啟了研發(fā)加密貨幣進(jìn)行交易的方式來(lái)替代美元。

甚至，另一個(gè)產(chǎn)油大國(guó)伊朗也在一周前宣布與巴基斯坦簽署了他們的第一個(gè)以貨易貨的貿(mào)易協(xié)議，用伊朗的液化天然氣、石油來(lái)交換巴基斯坦的大米，這標(biāo)志著兩個(gè)相鄰大國(guó)之間的貿(mào)易實(shí)行繞開石油美元而進(jìn)行的一次成功舉措，這些新消息都在表明，石油美元的市場(chǎng)份額和地位正在被削弱。

伊朗的一處石油設(shè)施

要知道，美元的根基是美債，而石油美元就是美債的載體，石油美元的誕生可以說(shuō)是美國(guó)與黃金分手之后尋找的替代品，其目的是為進(jìn)一步支撐美元在全球的地位。50多年以來(lái)，在一個(gè)理想的循環(huán)系統(tǒng)中，產(chǎn)油國(guó)都在遵循沒有美元就沒有石油這一原則進(jìn)行交易，并將他們出口換來(lái)的美元購(gòu)買更多美元資產(chǎn)，但現(xiàn)在情況已經(jīng)發(fā)生很大的變化，一是，美國(guó)經(jīng)濟(jì)實(shí)力和美元使用份額持續(xù)衰退，二是，美元國(guó)際儲(chǔ)備份額更是不斷降至25年以來(lái)新低，三是，美國(guó)對(duì)全球經(jīng)濟(jì)的影響和掌控能力衰退明顯。

對(duì)此，有觀點(diǎn)認(rèn)為，作為主要產(chǎn)油國(guó)家的俄羅斯可以利用該國(guó)龐大的黃金儲(chǔ)備來(lái)推出一種由黃金支撐的數(shù)字貨幣來(lái)同石油美元競(jìng)爭(zhēng)，新消息顯示，俄羅斯當(dāng)局已經(jīng)在上個(gè)月正式確認(rèn)在國(guó)家財(cái)富基金中完全剔除美元，如果當(dāng)情況變得更壞時(shí)，并不排除在原油交易中逐漸放棄石油美元體系。

甚至，現(xiàn)在連美國(guó)盟友的歐洲也都覺得美元越來(lái)越不可信，據(jù)彭博社一周前援引歐盟發(fā)布的在全球市場(chǎng)挑戰(zhàn)美元主導(dǎo)地位的提案顯示，歐盟也將在2022年為原油創(chuàng)建歐元定價(jià)的基準(zhǔn)價(jià)格，并將歐元作為歐盟成員國(guó)與第三國(guó)能源合同的默認(rèn)貨幣，而作為全球使用量第二大的歐元如果也加入去美元化，那么，這將會(huì)加速對(duì)1945年之后形成的石油美元交易體系進(jìn)行重塑，這也將會(huì)讓1971年美國(guó)私自廢除布雷頓森林體系后美元主導(dǎo)全球金融格局的消亡。

與此同時(shí)進(jìn)行的是，現(xiàn)在，越來(lái)越多的市場(chǎng)數(shù)據(jù)和跡象表明，中國(guó)版的人民幣原油期貨也正在動(dòng)搖石油美元的市場(chǎng)份額，因?yàn)椋F(xiàn)在，除了多個(gè)發(fā)達(dá)市場(chǎng)向人民幣靠近外，對(duì)一些參易者來(lái)說(shuō)，同這個(gè)全球最大的原油消費(fèi)國(guó)進(jìn)行交易也想要有選擇新的儲(chǔ)備貨幣或石油貨幣來(lái)的需求，最新的數(shù)據(jù)正在反饋這個(gè)趨勢(shì)。

據(jù)上期所一周前提供給BWC中文網(wǎng)百家號(hào)記者的數(shù)據(jù)顯示，人民幣原油期貨上市三年多以來(lái)，市占率和交易規(guī)模穩(wěn)步擴(kuò)大，境內(nèi)外投資者積極參與，亞洲原油定價(jià)基準(zhǔn)功能顯現(xiàn)，交易量?jī)H次于美國(guó)WTI和英國(guó)Brent原油期貨。

數(shù)據(jù)顯示，截止10月，累計(jì)成交1.4億手，成交金額54.4萬(wàn)億元，累計(jì)交割1.3億桶，境外客戶持倉(cāng)規(guī)模超過1/3，目前有分布在全球25個(gè)國(guó)家和地區(qū)的72家境外中介機(jī)構(gòu)完成備案，登記中外客戶已有400多個(gè)，且中國(guó)所有的交易商和大型石油公司均已先后從紐約和倫敦交易所轉(zhuǎn)向上海。

新消息表明，目前，中國(guó)客戶已經(jīng)和一些國(guó)家進(jìn)行原油交易時(shí)開始部分使用人民幣結(jié)算，且成交量表現(xiàn)強(qiáng)勁，比如，最近數(shù)月，多家民營(yíng)煉廠通過人民幣原油期貨采購(gòu)原油超過1000萬(wàn)桶，甚至，還有大量上海原油期貨以復(fù)出口的形式進(jìn)入日韓市場(chǎng)，這表明人民幣對(duì)于亞洲原油市場(chǎng)的影響力日益增強(qiáng)。

11月19日這一周，BWC中文網(wǎng)百家號(hào)記者通過電郵調(diào)查了一些美國(guó)原油期貨交易投資者的結(jié)果顯示，他們稱，人民幣原油在亞洲市場(chǎng)定價(jià)功能顯現(xiàn)后，這種趨勢(shì)更加明顯，市場(chǎng)的價(jià)格波動(dòng)和交易量就被帶動(dòng)了起來(lái)，而最直接的表現(xiàn)就是美國(guó)的交易員終于也要開始頻繁緊盯人民幣原油期貨的夜盤了。

而這最生動(dòng)的注腳，更意味著人民幣正在擴(kuò)大對(duì)歐亞原油的定價(jià)能力，更代表著將會(huì)有更多國(guó)際投資涌入中國(guó)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，與此同時(shí)，中國(guó)也正在穩(wěn)健地推進(jìn)匯率改革和更大范圍的金融市場(chǎng)開放。

新進(jìn)展是，中國(guó)相關(guān)機(jī)構(gòu)表示將支持上海在人民幣可自由使用方面先行先試，同時(shí)，今年8月數(shù)字人民幣也已經(jīng)開始運(yùn)用于大連商品交易所(DCE)的交易，交易方可以使用數(shù)字人民幣向交割倉(cāng)庫(kù)支付倉(cāng)儲(chǔ)費(fèi)，為參與者提供了一種高效、零成本和安全的石油交易貨幣選擇。

對(duì)此，美國(guó)金融網(wǎng)站Zerohedge更是直言不諱地稱，在此之前，不管是俄羅斯還是迪拜推出的原油期貨產(chǎn)品，對(duì)石油美元發(fā)起的挑戰(zhàn)都失敗了，但中國(guó)的人民幣原油期貨卻成功做到了迄今為止別人徒勞嘗試的事情。

寧波舟山港的原油碼頭

另?yè)?jù)路透社稍早前稱，中國(guó)一家石油巨頭也已簽署了首筆以人民幣計(jì)價(jià)的中東原油進(jìn)口協(xié)議，并且計(jì)劃簽署更多此類合約，比如，俄羅斯、安哥拉和伊朗等市場(chǎng)可能會(huì)優(yōu)先使用人民幣交易，這意味著，如果沙特也決定以人民幣而不是美元出售原油給中國(guó)市場(chǎng)，那么這種情況將會(huì)改變?nèi)蚴袌?chǎng)，從而打破“石油-美元-美債”這個(gè)主導(dǎo)了半個(gè)世紀(jì)的原油交易體系。

不過，我們也要清醒地認(rèn)識(shí)到，雖然，包括沙特、俄羅斯和伊朗等在內(nèi)的一些石油大國(guó)一度宣稱或?qū)⒁獪p少使用石油美元，但目前國(guó)際原油期貨市場(chǎng)的主要基準(zhǔn)仍以美元計(jì)價(jià)為主，而對(duì)交易者來(lái)說(shuō)，選擇哪個(gè)石油貨幣更是由市場(chǎng)來(lái)決定的，所以，僅從這個(gè)角度來(lái)說(shuō)，這不是零和游戲，但對(duì)誕生才三年多時(shí)間的石油人民幣來(lái)說(shuō)卻將任重道遠(yuǎn)。